Петр Кузнецов: Я предлагаю сразу с актуального начать, потому что сейчас ставка вроде бы как начала опускаться уже... Ну как, там рекордные высоты, поэтому ну куда дальше... С Михаилом Филимоновым давайте с этого начнем, инвестиционный аналитик с нами на связи. Несколько советов, я думаю, получим до финала «ОТРажения». Михаил, доброе утро. Мария Карпова: Здравствуйте, Михаил. Михаил Филимонов: Да, доброе утро. Петр Кузнецов: Как можно на том, что сейчас происходит с ключевой ставкой, заработать, если какие-то накопления есть? Или все зависит от объемов этих накоплений? Давайте с этого начнем. Михаил Филимонов: В связи с тем, что у нас высокая ключевая ставка, у нас высокие доходности на депозитах, поэтому это, наверное, такой самый простой и понятный пример, как можно сегодня зарабатывать на своих накоплениях. Но если хочется что-то более интересное на перспективу снижения ключевой ставки, то потенциально нужно идти в реальные активы или активы финансового рынка. Там уже можно заработать более высокие доходности, если действительно снижение ключевой ставки будет продолжаться. Петр Кузнецов: Если будет продолжаться. Я вот на это пока не купился, Михаил. Мне как раз позавчера, а может быть, даже всю ту неделю звонили из моего банка. Если совсем просто, у меня есть сберегательный счет, с которого каждый месяц выплачивается в виде процентов сумма, она приходит... Ну понимаете, просто начисления на счет. Меня уверяют, что сейчас будет снижение ставки, поэтому выгоднее вложиться в ПИФы-«шмифы», вот в эти инструменты денежного рынка. Мне очень сложно понять, но меня уверяют, что это выгодно. Можете простыми словами объяснить (вот вы сейчас как раз об этом начали говорить), почему это действительно выгоднее становится традиционных сберегательных накоплений с процентами? Михаил Филимонов: Смотрите, различные инструменты инвестирования действительно могут дать вам более высокий доход, и потенциально на более длительном горизонте инструменты инвестирования, такие как акции и облигации, – это все-таки более доходные инструменты, они дадут вам более высокий процент доходности в годовом выражении. Но нужно понимать, что это инструменты более рискованные, на их ценообразование влияет больше различных внешних факторов, и таким образом, чтобы выбрать правильные для себя инструменты инвестирования, желательно, чтобы вы в них хотя бы немного разобрались и понимали все-таки, действительно куда вы вкладываете. Потому что если вы из ПИФа знаете только просто его название и не понимаете, какие инструменты в нем лежат и, собственно... Петр Кузнецов: ...как это работает. Михаил Филимонов: ...что может измениться с их ценой, то, наверное, лучше туда идти не стоит. На мой взгляд, сегодня на самом деле можно сохранить платежеспособность своих денег банально на депозитах, потому что ставки очень высоки, в принципе они сегодня выше инфляции. Плюс можно, на мой взгляд, воспользоваться дешевизной иностранной валюты, в т. ч. долларов, и рассмотреть для себя валютные инструменты. По ним ниже доходность, но при этом на долгосроке вы можете получить более стабильное сохранение своих накоплений. Петр Кузнецов: «Было бы что хранить», мы вот все ждем это сообщение... Мария Карпова: Есть-есть-есть. Петр Кузнецов: А, уже? Хотел сказать, что на опережение все равно сработаем. Пару лет назад был опрос, по-моему, мы даже его обсуждали в эфирах, где выяснилось, что только, внимание, у 5% респондентов есть сбережения, у 5% из опрошенных. (Понятно, что мы не можем говорить о всех россиянах, но у опрошенных.) Вас смущают эти цифры, нет? И если это так, то хочется понять: мы не умеем или не можем сберегать? Михаил Филимонов: Я так понимаю, скорее больше не можем, потому что, скажем так, людей с достаточно высокими доходами немного, соответственно, людям, которые получают какие-то среднеуровневые зарплаты, банально откладывать тяжелее и, может быть, не совсем понятно, зачем, не совсем понятно, для чего. Отсюда, наверное, не такое большое количество людей вот со сбережениями. Мария Карпова: Ну как? Просто часто финансовые эксперты нас уверяют, что даже с самой маленькой зарплаты, даже с самой маленькой пенсии все равно можно что-то откладывать, все равно делать какие-то накопления. Петр Кузнецов: Абсолютно, вот я тоже хотел сказать. Наши бабушки как-то концы с концами еле сводили, но все равно что-то откладывали. У нас что-то в следующем поколении изменилось в этом плане? Михаил Филимонов: Смотрите, действительно, можно откладывать с любого дохода, это лишь вопрос математики. Но здесь такой второстепенный вопрос в уровне комфорта вашей жизни, хватает ли вам тех доходов, для того чтобы удовлетворять все ваши базовые потребности. Можно откладывать условно 5–10% от своей зарплаты, но если вы все равно понимаете, что для более долгосрочных целей этого недостаточно, то, конечно, лучше задумываться не о том, как откладывать и сколько откладывать, а задумываться в первую очередь о том, как увеличить свой доход хотя бы на 10–20%, чтобы потом уже вот эту вот новую надбавку свою, так сказать, увеличенную уже действительно начинать откладывать и после уже разбираться в инструментах инвестирования, которые в будущем дадут вам достаточно комфортное проживание на своей подушке. Петр Кузнецов: Кстати, судя по другому еще опросу по поводу сбережений, мы начинаем этим заниматься, копить, после 50 лет, россияне так сказали. Выйдя на предписанный возраст, многие резко снижают расходы на отдых, на развлечения, на путешествия и начинают заниматься подушкой. Вопрос: не поздно ли? И все-таки, вот мы сейчас тоже об этом поговорили, – у нас сейчас какая все-таки модель? Или мы четко по возрастным категориям делим? Вот мы недавно говорили, что все-таки от сберегательной к потребительской мы переходим, ладно, все, не получается сберегать, лучшая инвестиция – это впечатление, и пошло-поехало. Или все-таки мы возвращаемся к сберегательной модели? Или опять же это вот делится до 50 и после 50 отношение? Михаил Филимонов: Касательно возраста я, наверное, комментарий не дам, тут сложно сказать, все, наверное, больше зависит от человека конкретно. Но если мы говорим про модель поведения, то сейчас, конечно, более мы двигаемся к сберегательной модели, потому что все-таки ставки высокие по депозитам подстегивают нас не тратить деньги, а их сохранять, соответственно, получать какие-то дополнительные доходы с этого. Ну и если говорить, может быть, про возраст, все-таки нужно понимать, что молодые люди хотят действительно больше впечатлений и маркетинг способствует их к тратам. А люди, которые уже условно за 40+, может быть, они уже насытились какими-то вещами и уже более рационально тратят свои средства, как следствие сбережений у них становится больше, и с учетом уже дальнейшего накопления сложного процента эти сбережения начинают расти из года в год. Петр Кузнецов: Здесь еще спрашивают... где-то здесь было сообщение... нужно ли ребенка учить сейчас копить, и если да, то с чего начинать? Вот современных детей. Михаил Филимонов: Я бы начинал, наверное, с первого касания денег, т. е. как только ребенок получает какие-то финансы, ему уже можно объяснять, что у него всегда есть выбор, что с этими деньгами сделать, что он их может, условно говоря, положить в копилку либо потратить сегодня. Либо можно его так немножко подстегнуть на сохранение и потом ему, не знаю, что-нибудь чуть-чуть доложить, сказать, что «деньги выросли». Ну и, может быть, уже в подростковом возрасте уже можно открывать какие-то первые вклады, понятно, что на свое имя, на родителя, но чтобы он уже у себя в телефоне видел приложение, что у него изменяются цифры, есть какие-то проценты. Таким образом он будет понимать, что деньги – это в первую очередь ресурс, который можно использовать на рост или на покупку активов, которые могут дать еще больше финансовых ресурсов. И таким образом вот ребята, которые выпускаются со школы, уже будут финансово подкованы и с пониманием будут относиться к своим деньгам. Петр Кузнецов: Уже подготовлены буквально к взрослой жизни. Мария Карпова: Спасибо, Михаил! Петр Кузнецов: Михаил Филимонов, инвестиционный аналитик, и его комментарий. Спасибо большое!